實際值

預測值

2008年

2009年

2010年

2011年

利潤表項目：

一、主營業務收入

1000.00

1070.00

1134.20

1191.49

減：主營業務成本

600.00

636.00

674.16

707.87

二、主營業務利潤

400.00

434.00

460.04

483.62

減：銷售和管理費用（不包含折舊費用）

200.00

214.00

228.98

240.43

折舊費用

40.00

42.42

45.39

47.66

財務費用

20.00

21.40

23.35

24.52

三、利潤總額

140.00

156.18

162.32

171.01

減：所得稅費用（40%）

56.00

62.47

64.93

68.40

四、凈利潤

84.00

93.71

97.39

102.61

加：年初未分配利潤

100.00

116.80

140.09

159.30

五、可供分配的利潤

184.00

210.51

237.48

261.91

減：應付普通股股利

67.20

70.42

78.18

82.09

六、未分配利潤

116.80

140.09

159.30

179.82

資產負債表項目：

營業流動資產

60.00

63.63

68.09

71.49

固定資產原值

460.00

529.05

607.10

679.73

減：累計折舊

20.00

62.42

107.81

155.47

固定資產凈值

440.00

466.63

499.29

524.26

資產總計

500.00

530.26

567.38

595.75

短期借款

118.20

127.45

141.28

145.52

應付賬款

15.00

15.91

17.02

17.87

長期借款

50.00

46.81

49.78

52.54

股本

200.00

200.00

200.00

200.00

年末未分配利潤

116.80

140.09

159.30

179.82

股東權益合計

316.80

340.09

359.30

379.82

負債和股東權益總計

500.00

530.26

567.38

595.75

2009年

2010年

2011年

利潤總額

156.18

162.32

171.01

財務費用

21.4

23.35

24.52

息稅前利潤（EBIT）

177.58

185.67

195.53

EBIT×60%

106.548

111.402

117.318

　營業流動資產

63.63

68.09

71.49

營業流動負債

15.91

17.02

17.87

凈營運資本

47.72

51.07

53.62

凈營運資本增加

47.72－45＝2.72

3.35

2.55

累計折舊

62.42

107.81

155.47

當期計提的折舊

42.42

45.39

47.66

固定資本支出

69.05

78.05

72.63

自由現金流量

77.20

75.39

89.80